9月29日11点26分,红枣3日累计下跌4.54%,带动红枣2612沽6400期权3天大涨200%,价格从17.0一度涨至51.0。
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关联期权合约如下图所示:
标的品种:红枣(主力最新价7045.0,三日跌幅4.54%)
| 合约名称 | 剩余日 | 最新价 | 区间天数 | 区间涨跌幅 |
|---|---|---|---|---|
| 红枣2612沽6400 | 29 | 51.0 | 3 | 200% |
| 红枣2612沽6700 | 29 | 129.0 | 3 | 180.43% |
| 红枣2612沽6500 | 29 | 71.0 | 3 | 173.08% |
| 红枣2612沽6800 | 29 | 172.0 | 3 | 173.02% |
| 红枣2612沽6800 | 29 | 172.0 | 3 | 173.02% |
*注:区间天数为该合约录得本次最大涨幅的统计周期(883436)
期权实战案例
红枣下跌时,买入看跌期权能否对冲现货风险?
红枣加工商小李持有50吨现货,担心价格下跌,买入10手红枣2612沽6400期权(合约乘数5吨/手)。9月29日11:26,红枣期货3日累计下跌4.54%,该期权价格由17元/吨一度涨至51元/吨。小李最初权利金=10×17×5=850元,若在51元/吨卖出,期权市值=10×51×5=2550元,浮盈1700元,涨幅200%(未扣手续费)。若行情反弹,最大损失为已付权利金850元。期权可作现货“下跌保险”,但买前须评估风险。
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